一、 外盤(pán)情況
1、美國三大股指收盤(pán)漲跌不一,道指漲 0.12%報 33431.44 點(diǎn),標普 500 指數漲 0.07%報 4048.42 點(diǎn) , 納指跌 0.11%報 11675.74 點(diǎn)。
2、 國際貴金屬期貨普遍收跌 , COMEX 黃金期貨跌 0.12%報 1852.4 美元/盎司,COMEX 白銀期貨跌 0.44%報 21.145 美元/盎司。
3、 國際油價(jià)全線(xiàn)上漲,美油 4 月合約漲 1.02%,報 80.49 美元/桶。 布油 5 月合約漲0.5% , 報 86.26 美元/桶。
4、倫敦基本金屬全線(xiàn)收跌,LME 期銅跌 0.37%報 8950 美元/噸,LME 期鋅跌 0.84%報 3051.5 美元/噸 , LME 期鎳跌 0.62%報 24445 美元/噸 , LME 期鋁跌 0.75%報 2387美元/噸 , LME 期錫跌 0.71%報 24575 美元/噸 , LME 期鉛跌 0.66%報 2105.5 美元/噸。
5、芝加哥期貨交易所(CBOT) 農產(chǎn)品期貨主力合約收盤(pán)漲跌不一,大豆期貨漲 0.64%報 1528.5 美分/蒲式耳; 玉米期貨跌 0.23%報 638.25 美分/蒲式耳 , 小麥期貨跌 1.8%報696 美分/蒲式耳。
二、 宏觀(guān)及產(chǎn)業(yè)
1、習近平強調,要優(yōu)化民營(yíng)企業(yè)發(fā)展環(huán)境; 積極發(fā)揮民營(yíng)企業(yè)在穩就業(yè)、促增收中的重要作用 , 采取更有效的措施支持中小微企業(yè)和個(gè)體工商戶(hù)發(fā)展。 要激發(fā)民間資本投資活力 , 鼓勵和吸引更多民間資本參與國家重大工程、 重點(diǎn)產(chǎn)業(yè)鏈供應鏈項目建設。 要依法規范和引導各類(lèi)資本健康發(fā)展。
2、 中共中央政治局常委李強表示,要科學(xué)精準實(shí)施宏觀(guān)政策,突出做好穩增長(cháng)、 穩就業(yè)、 穩物價(jià)工作 , 推動(dòng)經(jīng)濟運行整體好轉 , 努力實(shí)現全年發(fā)展目標任務(wù)。 要綜合施策擴大有效需求 , 更好實(shí)現需求牽引供給、 供給創(chuàng )造需求。 要大力推進(jìn)改革創(chuàng )新 , 加快構建高水平社會(huì )主義市場(chǎng)經(jīng)濟體制 , 推進(jìn)高水平對外開(kāi)放。 要統籌做好風(fēng)險防范處置 , 牢牢守住不發(fā)生系統性風(fēng)險底線(xiàn)。
3、歐洲央行首席經(jīng)濟學(xué)家連恩表示,可能不得不在下周加息后再次上調借貸成本。 歐洲央行管委森特諾稱(chēng) , 本月晚些時(shí)候加息 50 個(gè)基點(diǎn)的可能性正越來(lái)越大。 歐洲央行管委霍爾茨曼呼吁,在接下來(lái)的四次會(huì )議中每次都將利率提高 50 個(gè)基點(diǎn),稱(chēng)只有 4%的利率才具有限制性。
三、 商品要聞
1、 國內商品期貨夜盤(pán)收盤(pán)表現分化 , 能源化工品多數上漲 , 玻璃漲 2.06% , PTA 漲1.01%。黑色系普遍下跌,焦炭跌 0.7%。農產(chǎn)品多數下跌,棕櫚油跌 1.34%,菜油跌 1.34%,白糖漲 1.16%?;窘饘俣鄶凳諠q,滬鋅漲 0.41%,滬錫漲 0.25%,滬鋁漲 0.21%,滬銅漲 0.16% , 滬鎳漲 0.14% , 滬鉛跌 0.16% , 不銹鋼跌 0.46%。
2、 據中鋼協(xié)數據 , 2023 年 2 月下旬 , 重點(diǎn)統計鋼鐵企業(yè)鋼材庫存量 1741.99 萬(wàn)噸,比上一旬減少 211.01 萬(wàn)噸、 下降 10.80%; 比上月同旬增加 93.29 萬(wàn)噸、 增長(cháng) 5.66%。
3、國家發(fā)展改革委副主任李春臨表示,進(jìn)一步強化能源等大宗商品的保供穩價(jià)。穩定煤炭生產(chǎn) , 加強儲備能力建設 , 持續抓好煤炭?jì)r(jià)格調控監管 , 引導煤炭?jì)r(jià)格運行在合理區間。進(jìn)一步強化市場(chǎng)監管和預期引導。 加強現貨期貨市場(chǎng)的聯(lián)動(dòng)監管,嚴厲打擊囤積居奇、哄抬價(jià)格等違法違規行為。
4、據 Mysteel ,2 月 27 日— 3 月 5 日澳洲巴西 19 港鐵礦發(fā)運總量 2461.3 萬(wàn)噸,環(huán)比增加 68.4 萬(wàn)噸。 澳洲發(fā)運量 1835.6 萬(wàn)噸 , 環(huán)比增加 34.4 萬(wàn)噸 , 其中澳洲發(fā)往中國的量 1530.9 萬(wàn)噸 , 環(huán)比減少 24.3 萬(wàn)噸。 巴西發(fā)運量 625.7 萬(wàn)噸 , 環(huán)比增加 34.0 萬(wàn)噸。
5、 據官方消息 , 印度稱(chēng) 2022/23 年度可能增加 100 萬(wàn)噸糖出口。 印度 2022/23 年度糖產(chǎn)量預計為 3360 萬(wàn)噸 , 上一年度為 3590 萬(wàn)噸 , 目前糖供應令人安心 , 可以允許更多的糖出口 , 將在允許更多出口前評估 4 月糖的產(chǎn)量。
6、 印度植物油生產(chǎn)者協(xié)會(huì ) ( IVPA) 的主席表示 , 預計今年對馬棕油的需求將從去年的 1901 萬(wàn)噸增加至 1985 萬(wàn)噸 , 出口量將從去年的 1573 萬(wàn)噸增至 1644 萬(wàn)噸。 強勁的出口數據是由于印度需求增加 , 加之印尼限制棕櫚油出口。
7、 據國家發(fā)展改革委監測 , 2 月 27 日— 3 月 3 日當周 , 全國平均豬糧比價(jià)為 5.43 ∶1 , 連續三周處于 5 ∶ 1—6 ∶ 1 之間。 根據《完善政府豬肉儲備調節機制 做好豬肉市場(chǎng)保供穩價(jià)工作預案》 有關(guān)規定 , 由過(guò)度下跌一級預警區間回升至過(guò)度下跌二級預警區間。
四、 國內主要商品基差
國內部分基礎商品基差 2023.3.6 | ||||
商品 | 現貨價(jià)格 | 期貨主力合約 | 基差 (現-期價(jià)差) | 基差較前日變動(dòng) |
棕櫚油 | 8450 | 8250 | 200 | 40 |
豆油 | 9820 | 8892 | 928 | -20 |
豆粕 | 4180 | 3782 | 398 | -66 |
螺紋 | 4310 | 4210 | 100 | 45 |
鐵礦 | 900 | 897 | 3 | -4.5 |
期貨品種 | 現貨標的 | |||
棕櫚油 | 24 度廣東 | |||
豆油 | 四級豆油張家港 (元/噸) | |||
豆粕 | 張家港 (元/噸) | |||
螺紋 | HRB400 20mm (元/噸) | |||
鐵礦 | 進(jìn)口 61.5%PB 粉礦 (含稅價(jià)) |
品種 | 期貨倉單 | 增減 | 品種 | 期貨倉單 | 增減 |
銅 | 138696 | -1861 | 聚丙烯 | 3,551 | 58 |
鋁 | 207169 | 3516 | 瀝青 | 26270 | 0 |
鋅 | 55439 | -1328 | 原油 | 7587000 | 0 |
鎳 | 1479 | -42 | 燃料油 | 35240 | 0 |
白銀 | 1998065 | -1444 | 棕櫚 | 4,292 | 0 |
螺紋鋼 | 57852 | 5088 | 豆油 | 11,679 | 0 |
熱軋卷板 | 85172 | -2664 | 豆粕 | 19,346 | 1,970 |
鐵礦石 | 2,800 | 0 | 玉米 | 55,463 | -1,236 |
天然橡膠 | 188870 | 400 | 淀粉 | 10,652 | -1,275 |
20 號膠 | 28517 | 403 | 聚乙烯 | 1,405 | 24 |
宏觀(guān)方面 , 2023 年政府工作報告提出 , 今年發(fā)展主要預期目標是國內生產(chǎn)總值增長(cháng)5%左右 , 居民消費價(jià)格漲幅 3%左右等。 今年經(jīng)濟社會(huì )發(fā)展工作重點(diǎn)包括著(zhù)力擴大國內需求 , 把恢復和擴大消費擺在優(yōu)先位置 , 多渠道增加城鄉居民收入; 政府投資和政策激勵要有效帶動(dòng)全社會(huì )投資 , 今年擬安排地方政府專(zhuān)項債券 3.8 萬(wàn)億元; 有效防范化解重大經(jīng)濟金融風(fēng)險等。 整體看 , GDP 預期目標偏低于市場(chǎng)預期。
股指方面,主要指數震蕩為主。 成交額與上一個(gè)交易日相比有所提高,成交額約為 9500億元。 北向資金全天凈流入約 1 億元。 從長(cháng)期趨勢看 , 指數上漲仍有空間 , 前期建立多單以輕倉持有為主。 尚未建倉者觀(guān)望為主。 從個(gè)股角度看 , 板塊持續進(jìn)入輪動(dòng)階段。
商品方面 , 漲跌互現。 兩會(huì )過(guò)后 , 宏觀(guān)影響逐漸消退 , 大宗商品走勢更多受各品種基本面情況影響。 黑色受發(fā)改委約談企業(yè)傳聞?dòng)绊懫酢?/span> 農產(chǎn)品及農副產(chǎn)品走勢分化 , 倒春寒預期支撐蘋(píng)果價(jià)格 , 雞蛋存欄預增壓制雞蛋價(jià)格。 操作上近期建議日內為主。
免責聲明:本報告的信息均來(lái)源于公開(kāi)資料,我公司對這些信息的準確性和完整性不作任何保證,也不保證所包含的信息和建議不會(huì )發(fā)生任何變化。我們力求報告內容的客觀(guān)、公正,但報告中的任何觀(guān)點(diǎn)、結論和建議僅供參考,不構成操作建議,投資者據此作出的任何投資決策與本公司和作者無(wú)關(guān),由投資者自行承擔結果。
江海匯鑫期貨投研中心:孫連剛 投資咨詢(xún)證號:Z0010869