一、外盤(pán)概況
? 美國三大股指全線(xiàn)收跌，道指跌超530點(diǎn)或1.58%，標普500指數跌1.31%，納指跌0.92%。雪佛龍跌近4%，高盛集團跌3.6%，領(lǐng)跌道指?？萍脊啥鄶迪碌?，蘋(píng)果跌超1%，美光科技跌超4%，特斯拉漲超1%。銀行股和石油股走低。中概股好未來(lái)漲超8%；萬(wàn)物新生上市首日收漲逾21%。本周，美股全線(xiàn)下跌，道指跌3.45%，標普500指數跌1.91%，納指跌0.28%。道指錄得連續第五個(gè)交易日下滑，使其蒙受了去年10月以來(lái)的最大周跌幅。市場(chǎng)擔憂(yōu)美聯(lián)儲可能提早加息。
? 國際油價(jià)集體上漲，美油7月合約漲0.65%報71.5美元/桶，周漲0.83%；布油8月合約漲0.19%報73.22美元/桶，周漲0.73%。全球需求前景令人鼓舞，油價(jià)連續第四周上漲。
? COMEX黃金期貨收跌0.61%報1763.9美元/盎司，周跌6.16%，創(chuàng )去年三月以來(lái)最大周跌幅；COMEX白銀期貨收跌0.04%報25.845美元/盎司，周跌8.18%。美元指數上漲至兩個(gè)多月以來(lái)的高位，施壓金價(jià)。
? 倫敦基本金屬漲跌不一，LME期銅跌1.79%報9149美元/噸，周跌8.54%；LME期鋅跌2.46%報2840美元/噸，周跌6.72%；LME期鎳漲0.09%報17190美元/噸，周跌5.69%；LME期鋁跌0.6%報2385.5美元/噸，周跌3.21%；LME期錫跌2.24%報29915美元/噸，周跌5.24%；LME期鉛漲1.08%報2153美元/噸，周跌2.36%。
二、宏觀(guān)及產(chǎn)業(yè)
? 農業(yè)農村部等三部門(mén)聯(lián)合下發(fā)通知，要求各地站在保障國家糧食安全的高度，采取有力措施，加強夏季化肥供應，全力保障“三夏”生產(chǎn)，夯實(shí)全年糧食生產(chǎn)基礎。
? 美聯(lián)儲周五在固定利率逆回購中接納了7471億美元，規模連續兩日超7000億美元，且連續8個(gè)交易日規模超過(guò)5000億美元。美聯(lián)儲周四在固定利率逆回購中接納了7558億美元，刷新歷史新高。
三、商品要聞
? 黑色系期貨夜盤(pán)全線(xiàn)收跌，焦炭跌3.58%，焦煤跌3.22%，鐵礦石跌1.91%，動(dòng)力煤跌1.29%，螺紋鋼跌1.02%，熱軋卷板跌0.76%。能源化工品表現分化，LPG漲1.27%，塑料漲1.1%，20號膠漲0.67%，苯乙烯跌1.04%，瀝青跌0.97%，乙二醇跌0.75%。農產(chǎn)品漲跌互現，豆二漲1.22%，菜粕漲0.79%，豆油漲0.51%，雞蛋跌1.99%，玉米淀粉跌0.87%，紅棗跌0.58%。
? 兩部門(mén)開(kāi)展大宗商品價(jià)格調控監管聯(lián)合調研，表示將密切監測煤炭等大宗商品價(jià)格走勢，認真做好價(jià)格預測預警工作，及時(shí)了解有關(guān)市場(chǎng)主體經(jīng)營(yíng)情況，排查異常交易和惡意炒作，嚴厲打擊囤積居奇、哄抬價(jià)格等違法違規行為，維護正常市場(chǎng)秩序。
? 全國碳現貨將于6月底上線(xiàn)。證監會(huì )將進(jìn)一步指導廣期所開(kāi)展廣泛的調研論證，完善碳排放權合約的規則設計，在條件成熟時(shí)研究推出碳排放權相關(guān)的期貨品種。
? 上期所理事長(cháng)姜巖表示，下一步將推動(dòng)成品油、天然氣、石腦油等能源品種上市工作，推進(jìn)原油期貨價(jià)差合約研究。此外還將研究推出更多的能源期權品種，逐步做到能源品種全覆蓋。
? 倫敦金屬交易所：銅庫存增加24925噸，增幅達17%，創(chuàng )2020年9月以來(lái)最大增幅；鋁庫存減少200噸，鋁訂單增加6.5%，創(chuàng )2020年4月以來(lái)最大漲幅；鋅庫存減少2125噸，鎳庫存減少192噸，錫庫存增加55噸，鉛庫存減少200噸。
? 原油期權今日掛牌交易，為我國首批以人民幣計價(jià)并向境外投資者全面開(kāi)放的期權產(chǎn)品。首批掛牌交易的原油期權合約標的期貨合約包括SC2109和SC2110兩個(gè)期權合約系列。截止目前，國內已有20多個(gè)期權產(chǎn)品成功上市。
? 今年以來(lái)尿素價(jià)格不斷上升，已從1月4日1833元/噸漲至6月16日2700元/噸。分析稱(chēng)，尿素價(jià)格上漲一方面受供應影響，很多生產(chǎn)產(chǎn)商檢修設備，還沒(méi)有完全進(jìn)行生產(chǎn)；另一方面因農作需求，下游產(chǎn)業(yè)需求不斷增加。
? 黑色方面：供給，上周Mysteel調研五大品種鋼材產(chǎn)量1115萬(wàn)噸，環(huán)比增10萬(wàn)噸，其中螺紋產(chǎn)量380萬(wàn)噸，周環(huán)比增加9萬(wàn)噸；消費，上周鋼聯(lián)公布五大品種鋼材表觀(guān)消費量1048萬(wàn)噸，環(huán)比減50萬(wàn)噸，其中螺紋表觀(guān)需求344萬(wàn)噸，環(huán)比減少22萬(wàn)噸。整體來(lái)看，受消費淡季影響鋼材處于震蕩偏弱格局，通過(guò)上周鋼材產(chǎn)銷(xiāo)庫存數據來(lái)看，目前需求已進(jìn)入淡季，廠(chǎng)庫+社庫已明顯增加，表觀(guān)消費明顯減少，現貨方面，上周成交量下滑，各地實(shí)際成交情況略顯疲軟。與此同時(shí)政策傳聞較多，端午假期期間秦皇島的特別限產(chǎn)文件和上周五江蘇的限產(chǎn)傳聞，由此看出政策在頻繁擾動(dòng)，導致鋼價(jià)寬幅震蕩。外圍方面，海外的各項經(jīng)濟指標繼續高位運行，各國PMI數據亮眼，總的來(lái)說(shuō)，我們對后市并不悲觀(guān)，考慮全球的供需形勢，對全年鋼價(jià)和利潤依舊看好，入場(chǎng)條件的關(guān)鍵在于政策的緩和，以及產(chǎn)業(yè)政策的落地，但短期受情緒影響，暫時(shí)中性觀(guān)望。
? 玉米方面，華北地區小麥上市，飼料企業(yè)采購積極性較高，收購價(jià)格較高，一定程度支撐玉米。東北地區貿易商出貨量增加，高于去年同期，近期國家開(kāi)始進(jìn)行進(jìn)口玉米拍賣(mài)，同時(shí)玉米進(jìn)口替代繼續增加，現貨價(jià)格下調。國際方面拜登政府考慮調整生物柴油摻混政策，也可能影響燃料乙醇使用，但政策存在不確定性。美國加息及美元走強，大宗商品下跌，降雨改善干旱。短期國內國際基本面以及宏觀(guān)偏空，預計維持偏弱震蕩。暫時(shí)不建議抄底。
? 雞蛋方面：本周淘汰雞供應量整體低于此前預期，當前進(jìn)入高溫梅雨季節導致雞蛋儲存難度加大，貿易商采取少量多次進(jìn)貨維持低庫存。各院校逐步進(jìn)入暑假階段，豬價(jià)持續走弱疊加高溫影響，在一定程度上抑制了雞蛋消費，當前市場(chǎng)呈現供需兩淡的特點(diǎn)，但當前高溫情況下產(chǎn)蛋率下降，大蛋基本無(wú)庫存，且飼料成本維持高位震蕩，在一定程度上形成支撐。由于下半年是雞蛋的傳統消費旺季，在季節性回調后仍存小幅走高的預期。短期維持高位震蕩，中長(cháng)期需關(guān)注6月淘雞情況及生豬價(jià)格反彈影響。
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