市場(chǎng)信息要點(diǎn):宏觀(guān)/產(chǎn)業(yè)/品種信息
【中國宏觀(guān)】央行7月24日不開(kāi)展逆回購操作,當日有2000億元逆回購到期,單日凈回籠2000億元;當周央行公開(kāi)市場(chǎng)有8277億元資金到期,央行共進(jìn)行1600億元逆回購和500億元國庫現金定存操作,因此本周凈回籠6177億元。
【中國宏觀(guān)】國務(wù)院副總理韓正主持召開(kāi)房地產(chǎn)工作座談會(huì )表示,堅持不將房地產(chǎn)作為短期刺激經(jīng)濟的手段。會(huì )議要求高度重視當前房地產(chǎn)市場(chǎng)出現的新情況新問(wèn)題,時(shí)刻繃緊房地產(chǎn)調控這根弦,堅定不移推進(jìn)落實(shí)好長(cháng)效機制;實(shí)施好房地產(chǎn)金融審慎管理制度,穩住存量、嚴控增量,防止資金違規流入房地產(chǎn)市場(chǎng)。值得注意的是,參加此次會(huì )議的除了中央和國家機關(guān)有關(guān)部門(mén)人員以外,還有10個(gè)國內主要一、二線(xiàn)城市人民政府負責人。
【國際宏觀(guān)】美國聯(lián)邦法院表示根據華盛頓法律將比特幣定義為“貨幣”。
【國際宏觀(guān)】美國6月新屋銷(xiāo)售年化總數為77.6萬(wàn)戶(hù)創(chuàng )2007年5月以來(lái)新高,預期為70萬(wàn)戶(hù),前值修正為68.2萬(wàn)戶(hù)。
【鋼鐵】全國建材成交:7.24周五18.33萬(wàn)、7.23周四20.91萬(wàn)、7.22周22.41萬(wàn)、7.21周二25.09萬(wàn)、7.20周一19.65萬(wàn)。
【鋼鐵/交易所信息】上期所7月28日收盤(pán)結算時(shí)起,螺紋鋼、線(xiàn)材、熱軋卷板、不銹鋼期貨合約的交易保證金比例調整為8%,漲跌停板幅度調整為6%。
【有色】 倫敦金屬交易所庫存:銅減少2075噸,鋁增加8850噸,鋅增加4450噸,鎳減少510噸,鉛增加10025噸
【原油】貝克休斯:美國當周石油鉆井總數為181,為3月以來(lái)首次錄得增加,預期為179,前值為180;天然氣鉆井總數為68,預期為74,前值為71。
【原油】俄羅斯將從波羅的海港口出口的8月烏拉爾原油設定為380萬(wàn)噸,此前7月為250萬(wàn)噸。
【美中關(guān)系】美國相關(guān)部門(mén)人員或已開(kāi)始清理中國駐休斯敦領(lǐng)事館,中國方面美國駐成都領(lǐng)事館開(kāi)始“摘牌”或在清理。特朗普未有新增言論。7月27日晨,美國駐成都領(lǐng)事館已降下美國國旗。
【疫情】中國:大連確診數持續緩升、疫情封控措施升級至近最高等級,遼寧省對疫情風(fēng)險地區人員進(jìn)行全面排查隔離觀(guān)察;新疆確診數繼續緩升,目前病例均于烏魯木齊市。美國:疫情繼續惡化,死亡病例連續五天超過(guò)1000例峰值還未到來(lái),中西-東南部地區升級趨勢明顯,德州醫療系統近崩潰;特朗普白宮重啟疫情發(fā)布會(huì ),并明顯提高對疫情嚴峻化的重視客觀(guān)度;超過(guò)150名美國醫學(xué)專(zhuān)家發(fā)表公開(kāi)信呼吁美國決策者分清輕重緩急,立即停止重啟經(jīng)濟。歐洲-日本:確診數持續緩步抬升,疫情“第二波”抬頭跡象顯著(zhù)。
市場(chǎng)觀(guān)點(diǎn)及交易策略:
股指國債:全球股指轉偏看空,因失控的疫情沖擊國際宏觀(guān)實(shí)體、且全球股指持續過(guò)于超買(mǎi)、各國經(jīng)濟并無(wú)顯著(zhù)信用擴張;國債期貨暫觀(guān)望、并不看實(shí)現觸底,目前國內遠期利率持續上行,貨幣政策轉向偏穩健審慎“穩匯率”,美國貨幣政策形勢或隨政治選情有不確定性發(fā)展。
貴金屬:持續創(chuàng )新高上漲,因全球美元體系信用走弱(因美國疫情持續失控升級+貨幣量化寬松)。目前后市不看空美元計價(jià)的貴金屬。
黑色:淡季背離式的國內產(chǎn)業(yè)多頭樂(lè )觀(guān)情緒待觀(guān)察,但未來(lái)需求和宏觀(guān)不確定性較大。
有色:短期偏空,整體將跟隨宏觀(guān)風(fēng)險偏好情緒運行。
能化:EIA庫存重新轉漲、OPEC+限產(chǎn)計劃將逐漸退出、全球疫情整體趨強,后市原油或顯著(zhù)調整。目前國內整體能化基本面應多數易隨原油調整。
農產(chǎn)品:油脂調整回落風(fēng)險較大,同時(shí)偏高位農產(chǎn)品多數風(fēng)險積累較大,近月合約的逼倉上漲有隨時(shí)結束的可能。暫不宜因中美政治外交摩擦,而對農產(chǎn)品市場(chǎng)影響的進(jìn)行過(guò)度解讀。
免責聲明:本報告的信息均來(lái)源于公開(kāi)資料,我公司對這些信息的準確性和完整性不作任何保證,也不保證所包含的信息和建議不會(huì )發(fā)生任何變化。我們力求報告內容的客觀(guān)、公正,但報告中的任何觀(guān)點(diǎn)、結論和建議僅供參考,不構成操作建議,投資者據此作出的任何投資決策與本公司和作者無(wú)關(guān),由投資者自行承擔結果。
江海匯鑫期貨投研中心:宋東遜 投資咨詢(xún)證號:Z0014868